Перейти к публикации

yearn.finance - финансовый агрегатор от Andre Cronje


Рекомендованные сообщения

  • 2 weeks later...
  • Ответы 226
  • Создано
  • Последний ответ

Top Posters In This Topic

Top Posters In This Topic

Popular Posts

А вот и долгожданный мониторинг доходности ваултов подъехал   https://yieldfarming.info/yearn/yvault/

Человек близкий к "Пантера капитал" опубликовал статью с обзором проекта    https://veradiverdict.substack.com/p/bitcoin-of-defi  

внес небольшую поправку) недавно в твиттере натыкался на рассуждения о том, насколько корректно вообще использовать TVL в качестве метрики, на базе которой можно какие-то значимые выводы о том ил

Posted Images

Немного драмы: Андре предлагает заслэшить работника кипера за неподобающую работу и поведение (обнаружение и использование бага, а не репорт об этом), им оказывается Гисмар (gismar), злодей из прошлых серий, начинается дискуссия: https://gov.yearn.finance/t/slash-0xbb80-for-manipulating-cream-liquidations/8073

 

В ходе дискуссии выясняется, что Cream залистил у себя на платформе "выдуманный токен" SWAG, создателем которого является по случайному совпадению и создатель платформы CREAM, Jefrer Huang, и с помощью него взял $6M, которые не собирается возвращать. Токен пытались делистнуть, но кит победил все попытки сделать это.

Ссылка на сообщение

Andre презентует новый свой проект, Deriswap, в котором попытается объединить обмен, опционы, фьючерсы и займы, что позволит не размывать капитал по различным платформам: https://andrecronje.medium.com/deriswap-capital-efficient-swaps-futures-options-and-loans-ea424b24a41c

 

В сети сразу появилась просто куча фейковых контрактов с якобы токеном под этот проект.

 

Перевод на русский от канала Defi Scam Check:

Цитата

Я все больше и больше одержим идеей эффективности капитала. Текущая ликвидность сегментирована. 
Вы можете выбрать один из них;
• Обмен (Uniswap, Sushiswap, Bancor, …)

• Опционы (Deribit, Hegic, Opyn, Primitive, …)

• Кредиты (Aave, Compound, DyDx, …)

Deriswap (в настоящее время находится на стадии аудита) объединяет свопы, опционы и кредиты в единый эффективный контракт капитала, позволяя взаимодействовать между двумя активами, составляющими пару.

Давайте рассмотрим пару ETH-BTC.

Свапы (обмен)

Контракт по обмену является стандартным Uniswap x * y = k. Поставщики ликвидности LPs обеспечивают ETH-BTC в качестве ликвидности. Трейдеры могут поменять ETH на BTC и наоборот. LPs зарабатывают торговую комиссию.

Ораклы (определители, предсказатели цен)

Оракл TWAP (он встроен в том числе в экосистему KP3R – замечание автора) был кастомизирован, чтобы получать информацию по торговой паре каждые 30 минут, это позволяет нам сообщать о реализованной дисперсии, реализованной волатильности, подразумеваемой волатильности (полученной из реализации опционных улыбок) и цене в произвольном выбранном временном ряду.

Опционы

Приведенные выше производные значения позволяют нам котировать опционы Call/Put с использованием Black Scholes. Это американские опционы, и они могут быть «извлечены» в любой момент времени. Расчет происходит в активах пары, поэтому call должен купить базовый актив, а пут – продать базовый актив.

Объединение свопов и опционов имеет интересное взаимодействие, опционы-это торговля на волатильности, торговые сборы-это хеджирование от волатильности. 

Волатильность пары( +ve торговые сборы) компенсирует убытки от урегулированных опционов (-ve расчет). (схожая ликвидность майнинга в опционном протоколе Hegic описана в утренней статье – примечание автора)

Прим. автора: в моделе опционной торговли Hegic – выплачивается лишь разница в курсовой стоимости, тогда как в Deriswap будет реализована концепция поставки опционов. (т е в Hegic – купил call по 19к, заплатил премию 0,6к, BTC вырос до 25к, ты получил 25к-19к-0,6к = 5,4к, то у Андре – при купленном call – ты будешь иметь возможность получить базовый актив BTC по 19к – затраты на премию).

Полное исполнение опциона также было выбрано, поскольку поставщики ликвидности LPs имеют постоянную позицию по самой паре, если только прибыль урегулирована, что является постоянным убытком, однако если базовый уровень урегулирован, то это непостоянный убыток.

Исполнение опционов может происходить как в деньгах, так и вне денег. (прим. автора: Главное отличие от HEGIC!).

Фьючерсы

Фьючерсы расширяют и упрощают опционы, Вы платите премию, а также базовый актив, и это позволяет вам рассчитываться против другой пары в определенную пользователем будущую дату.

Займы

Займы будут предоставляться как в случае с фьючерсной моделью, т.е, вы платите премию, а также залог, и это обеспечивает вам заемный актив. Затем вы можете погасить заемный актив до определенной пользователем будущей даты или отказаться от обеспечения.

Вторичный рынок

Кредиты, фьючерсы и опционы-все это маркируется с помощью незаменяемых токенов (NFT), которые позволяют торговать/создавать вторичные рынки.

Вывод

Deriswap позволяет создать консолидированный, эффективный рынок капитала для торговли опционами, фьючерсами и кредитами, что позволяет поставщикам ликвидности LPs сохранять свой риск и получать дополнительные сборы и вознаграждения.

 

Ссылка на сообщение

Yearn поглощает Pickle https://medium.com/iearn/pickle-yearn-ferment-co-operation-dill-eec43b93d0ea Из анонса не очень понятно, что такое Pickle Gauges и насколько поглощение выгодно для держателей Pickle. 

Ссылка на сообщение
22 минуты назад, Sebastian_Pereira сказал:

Yearn поглощает Pickle https://medium.com/iearn/pickle-yearn-ferment-co-operation-dill-eec43b93d0ea Из анонса не очень понятно, что такое Pickle Gauges и насколько поглощение выгодно для держателей Pickle. 

Насколько я понял, выданные токены, корнюшоны, будут медленно погашаться видимо из прибыли протокола. Так что очень выгодно, есть шансы вернуть потерянное.

Ссылка на сообщение

Join the conversation

You can post now and register later. If you have an account, sign in now to post with your account.

Гость
Ответить в тему...

×   Вставлено в виде отформатированного текста.   Вставить в виде обычного текста

  Разрешено не более 75 эмодзи.

×   Ваша ссылка была автоматически встроена.   Отобразить как ссылку

×   Ваш предыдущий контент был восстановлен.   Очистить редактор

×   Вы не можете вставить изображения напрямую. Загрузите или вставьте изображения по ссылке.

×
×
  • Создать...